视频: 【股票投资的重要性】为自己找条后路 2024
投资初学者 网站上的大量内容涉及到坚果财富建设的细节;了解SEP-IRA贡献限额或创建家庭有限合伙。有一段时间，在这个星期二的下午，我想退一步，一会儿，专注于一些更广泛的原则，可以为你寻求被动收入提供很好的服务。
股票市场只是一个拍卖，通过哪个企业主购买和出售他们的公司股权
尽管合理 最大 的时间，股价也不一定反映企业的实际内在价值。
使用这个你的优势。强烈恐惧和贪婪的时期将会吸引公众市场，因为公共市场涉及人类的所有冲突，不合理的情绪。在最近一篇解释价值陷阱定义的文章中，我举了一个绝对不属于这一类别的例子。为了简单起见，我将重复我给的例子：
咖啡巨星星巴克是一个奇妙的案例研究。在[2008-2009]崩溃之前，企业的资产负债表和税后利润突然爆发。当经济风暴云出现时，家庭突然失去家园，投资银行开始暴跌，道琼斯工业平均指数开始下滑，这个令人难以置信的利润丰厚的业务，抽出了大量的利润和现金流，从20美元的高点下降。 2006年每股00美元至3美元的低点。 2008年50这个数字在前一年的数字上低于8倍的收益，税后收益率为12.5％。这是一家拥有如此多的扩张空间的公司，几十年来一直在增长20％+，没有稀释性的股权投资;随着整个世界扩大到中国和印度，整个世界都要征服。这是一个一生一次的机会，成为地球上首屈一指的咖啡供应商的老板。那些利用它的人不仅收到了1美元。 66年以来的现金股利，但已经看到股价回升至每股51美元。目前股息为0美元。董事会决定向业主发放更多资金后，每股64美元，这意味着某人在某个地方非常好，可能会收取18％+现金股息收益的成本为绝对底部买入的股票（记住 - 有在每次交易中成为买方和卖方;这是拍卖的性质）。
在每个投资者的生活中，他或她会看到类似这样的事情;完美的公司，拥有强大的资产负债表和稳定的竞争性业务职位，使得淫秽的利润在街上被抛弃，因为每个人都在惊慌失措的资产，他们已经支付了更高的价格，只有几天或几年。
例如，1973 - 1974年，世界上一些最好的公司以3倍或4倍的收益出售。在1929 - 1933年间，几家公司在一个或多个交易时间低于该公司在该银行的现金，为该企业，其工厂，其房地产和其知识产权。 指数基金投资者（我相信现在是绝大多数人阅读这个权利）也可以利用这个基本的真相。当你坚持一个纪律的美元成本平均计划，定期通过市场高点和低点购买，没有什么阻止你在超出你的正常的财务独立计划的总恐慌时间增加你的贡献。我自己内圈有几个人利用了我在最后一次崩溃期间提供的建议，运行到人力资源部门，以增加他们的401（k）份捐款。我甚至知道一个以上的人拿了第二和第三个工作，只是投资额外的钱在所有其他人倾销的股票！如果世界崩溃，你相信国家会幸存下来，为了自己的家庭利益来利用这种情况可能不是件坏事。 对于那些像先锋标准普尔500指数基金这样的投资者来说，您最喜欢筹集资金的机会，请跳过饮食并使用您储存的现金购买更多股票。在当地一家便利店搭起夜班。你认为我在开玩笑，但历史已经显示出这样的事件只会发生一次，每隔几十年。准备抓住机会，当它敲门。
成本和税金
这是我重复了十年半的主题，但你需要了解它。费用很重要。税收重要。在本周早些时候写的另一篇文章中，我写道：“999”降低家庭投资税负担的方法
，我解释了如何关注小事情，如资产配售税策略或持有股份，使您的继承人可以利用加紧的基础漏洞，可以为您的家庭库房增加数百万美元的额外净值。
同样的，避免或最小化您可能遇到的摩擦费用，作为隐藏的投资税。